摩通：升比亚迪(1211.HK)目标价至122港元 可受惠销售巩固及电池业务

摩根大通发表的研究报告指，于6月4日将比亚迪股份(1211.HK)评级升至“增持”，认为股份表现及潜在的股价增长引擎类似科技公司，因为其外部电池销售亦越见重要，公司新推出的汉EV订单好过预期，带动该行对其盈利预测作出调整，而市场亦将公司今年盈利预测升44%至约34亿元人民币，但仍低于该行预测的44亿元人民币，今年以来比亚迪H股及A股分别升185%及142%，该行维持对股份正面看法，将目标价由110港元升至122港元，评级“增持”。

该行指出市场提升公司盈利预测料将是重要的股价催化剂，公司将于10月29日公布第三季业绩，并同时公布第四季的盈利指引，该行料市场会继续上调对公司的盈利预测，另一方面新能源车销售亦巩固。在电池业务方面，公司正争取获得来自丰田、现代等的订单，该行对公司电池业务长远看法正面，但短至中期估计刀片电池生产将优先供予内部使用。