A股尾盘突然诡异跳水,市场在害怕什么


A股尾盘又双叒叕集体跳水了!

今日的A股走势令人意外,早盘时段的A股其实涨幅都还很OK,但没想到的是午后收市最后1个小时却突然变盘了。


莫名其妙的突然跳水


截至收盘,A股沪指再度失守3400点,三大指数由涨转跌超1%,科创50指数跌近3%。

(来源:wind)

板块上,今天军工还是近期来最强的板块,剩下的就是农业养殖和白酒,其余板块全线飘绿,一边拿着枪一边吃肉喝酒的行情风格,有点奇怪。

跌幅板块上,券商无疑是带头大跌的主要板块,其次为各类科技概念、并且生物医药也不香了。

(来源:同花顺

从整个市场交易形势看,虽然大市交投持续过万亿,说明市场人气还在,但市场板块轮动也在持续在加剧,前期涨幅越大的热门板块中个股大跌的情况也越来越多。

如果不是今日早盘银行股集体强拉,并且午后整体也还保持涨势多少“护指有功”,今天的盘面恐慌情绪可能更糟糕。

目前沪指已经连续两月在3400区间上下博弈了,深成指和创业板同样类似,说明市场在这个区间的观望情绪很浓,上涨的动能远低于此前多数机构喊话的景气预期。

(来源:富途

A股今天的跌幅实际上不大,但突然尾盘大力砸盘的信号值得深思。


谁在砸盘?


券商股作为股市最相关的风向标,天然对股市走势有快速直接反应。

昨日中信建投、中信证券两兄弟因为被炒作合并传闻而再次一度冲击涨停,给A股带了一波很强的节奏。在前3天,中信建投证券整体涨幅超20%,市值也正式超过中信证券成为券业“市值一哥”,羡煞旁人。

但今天带头砸盘的,却也是这两兄弟:

(来源:wind)

不过,砸盘的还有两个大“帮凶”:计算机、医药。

就计算机看,虽然跌停板的不多,但大部分的跌幅都相当明显,跌超5的不在小数,跌幅榜几乎清一色与科技行业有关。

医药方面同样如此。

以上这两个板块最大的共同特点是,二季度以来整体的涨幅都在太大了,在资金反复轮番抱团,翻倍股频出,年内涨超2倍的遍地都是了。

今年来A股累计涨幅排行榜的前100名中(最低翻约2.5倍),一半都是医药,小半是各种科技概念,如此大的涨幅,行情不好时它不跌谁跌?

另外,近期大牛股突然大跌的情况陆续有增多,昨日,有西藏药业、坚朗五金、北摩高科等多只年内涨幅超3倍的超级大牛股相继跌停。

今日,上市就一直连刷20只涨停板,最高涨超7倍的葫芦娃今日快速跌停,换手率超4成,宣告收割模式正式开启。

(来源:wind)

而作为国药集团旗下的疫苗概念股,此前实现两连涨停的国药股份今日同样惨遭跌停,也间接刺激了医药股的走弱。

此外,黄金、白银的价格午后也在突然加速跳水,伦敦金午后一度从2020附近快速跌破1900美元,国际金价大跌迅速传导到A股黄金概念股,导致板块全线大跌,赤峰黄金更是跌停收场。

(来源:wind)

不过,有意思的是,相比A股尾盘的突然下跌,欧洲市场开市却涨势逼人,目前英法德都快涨近3%了。

(来源:wind)

另外,今天盘后7月的M2、社融数据公布,M2同步增长10.7%,比上月放缓0.4%,有点不及预期,不过M1D 增速是环比提高的。

根据公式:广义货币(M2)=M1+准货币(单位定期存款+居民储蓄存款+其他存款+证券公司客户保证金+住房公积金中心存款+非存款类金融机构在存款类金融机构的存款),结合目前实际情况,可能是单位定期和居民存款的数据增速下降所致。背后意味着什么,大家可以认真思考下。

有声音认为这是今天尾盘跳水的重要原因。

从以往的行情历史看,M2不及预期对股市的利空确实存在,逻辑上也说得通的。但如果这个数据是因为提前被部分人知晓而率先砸盘抢跑,导致市场下跌,那问题就有点大了。

不过怪异的是,近期熊样突出的北上资金,它们撤退的时间几乎与大盘大跌的开始时间一致,但尾盘,它们竟然逆势重新杀了回来。

(来源:东方财富

整体看,今天的下跌确实让人有点莫名其妙,外围实际没有大的风险波动,国内似乎有点草木皆兵了。


创业板20%涨跌幅时代要来了


今天还有一个说法是A股的大跌,与创业板注册制个股马上就要上市有关。

截至今日,创业板指数从近期高点已经累计下跌超200点,并且连续下跌了4天,还伴随长下影线,颓势其实比较明显。

(来源:富途

创业板的走弱,很大程度上是市场在担心注册制企业即将上市,连带全板块个股20%的涨幅的交易制度要开始了。

上周已有7只创业板注册制个股完成网上发行,这周又有11只创业板注册制个股开始申购,可以看到第一批的创业板新股正在快速集合。

一般来说,从打新到正式上市经历的时间约为2周,这说明,很可能从下周开始由全体散户都可以参与的20%个股涨跌幅时代马上就要来了。

在交易机制还是T+1的背景下,创业板的20%涨跌幅,到底会有多的恐怖?

到时候一天的最大盈利或者亏损幅度将会是40%,好的不说,如果碰上出事的,连续两天跌停板就可能损失掉60%本金。妖股横行、炸雷频出的A股里,突然一字板跌停的情况几乎每天都有上演,这种概率简直不要太高!

如果一个股票不小心吃了2个跌停板,那么如果想要回本的话,接下来买入的股票要涨超66.7%,也就超过3个涨停板才能回来。下楼容易上楼难,吃跌停后难度有多大,可想而知。

而如果是场外高杠杆的配资客,一天就干爆账户的概率比以前将多出不止1倍。并且从之前的一大波扑杀场外配资客的声势看,这个规模真的很大很大。

在新风险性面前,创业板的交易风格将大概率面临全面改变。

截至到现在,创业板指数最大的问题就是太贵了,今年来创业板指数已经累计上涨近50%,冠绝全球,目前整体市盈率74.58倍,市净率8.17倍,均处于近10年来90%以上的分位点。

(来源:wind)

并且今年以来已经有超过70只创业板个股涨幅实现翻倍,翻2倍的也不在少数。

如今中美摩擦再度加剧,市场避险情绪持续升温,这种情况下,前期涨多了的个股回调意愿是很强烈的。

8月份至今才过1周多,A股就已经有近250家公司宣告减持,拟减持总金额接近600亿元,其中半导体减持的占据相当一部分比例,其中又以创业板公司居多。

大量创业板公司宣告减持,并且不少公司大股东都是清仓式减持,实际在说明但凡聪明的资金,都不想把自己的收益暴露在大风险波动环境下。

如今这个新制度马上就要来临了,出逃观望的其实还只是很小部分,接下来创业板还会怎么走,不好说,但肯定不乐观,不平静。


小结


回看今年a股整个市场运行情况,别看沪指涨幅不大,在一季度疫情全面冲击的背景下,深成指、创业板分别涨了3成、5成,这其实真的算强势得超出意料了。

到如今,市场对于A股如今贵不贵的讨论基本还没有形成,大家关注更多的是调整结束了没、或什么标的可以买,并且每天的成交量也持续破万亿。所以看得出整体上还是人心思涨的状态。

不过短期一些风险性还是应该足够重视,除了短期个别板块估值太高的行情轮换,创业板新交易制度,还有中美摩擦问题也需要保持审慎。

但长期看,A股的牛市底气还在,大家一致预期的慢牛还会逐渐走出来的,一起期待便是。

格隆汇声明:文中观点均来自原作者,不代表格隆汇观点及立场。特别提醒,投资决策需建立在独立思考之上,本文内容仅供参考,不作为实际操作建议,交易风险自担。

相关股票

相关阅读

评论