辉立证券：维持光大水务(1857.HK)“买入”评级 目标价2.66港元

辉立证券发表报告表示，光大水务(1857.HK)首三季盈利6.03亿元(港元，下同)，按年增长17.1％，单计第三季盈利按年升27％至1.83亿元，高于该行预期，主要因高效的成本控制，该行维持光大水务“买入”评级，最新目标价为2.66港元，较现价有约40％潜在升幅。

报告指，公司于今年11月取得山东济南唐冶新区污水处理PPP项目，及淄博北郊污水处理厂扩建项目。光大水务污水处理能力保持稳定增长，预计将持续通过优质的外延并购项目促进业务的进一步发展。

报告并调整对公司2019、2020及2021年营业收入的预测为53.96亿、59.86亿及64.06亿元，按年增长13.16％、10.93％及7.02％。股东应占净利为7.89亿、8.81亿及9.62亿元，按年增长16.63％、11.63％及9.23％；对应每股盈利分别为0.2874、0.3185及0.3453元。