隔夜美股全复盘(6.1)| 三大股指集体收跌，AI回调，英伟达跌逾5%，中概电商股分化；投资者等待周三美东时间晚8点半左右美国众议院全体表决债务上限协议

01 大盘

昨夜美股三大股指集体收跌，中概电商股分化。截至收盘，道指跌 0.41%，纳指跌 0.63%，标普跌 0.61%。美国十年国债收益率跌 1.327%，收报3.643%，相较两年期国债收益率差-76个基点。恐慌指数VIX涨 2.75%，布伦特原油收跌 2.32%。现货黄金从22年11月至今持续走高，昨日收涨 0.16%，报1962.56美元/盎司。美元指数从22年10月的高位持续回落，期间有所反弹，昨日收涨 0.16%，报104.22。

美国4月JOLTs职位空缺从3月份上修后的975万个增加到1010万个，超出所有人的预期。这表明尽管经济形势充满挑战，但美国企业对工人的需求仍然强劲。零售贸易、医疗保健、运输和仓储行业的职位空缺数排名居前。住宿和餐饮服务、商业服务和制造业的职位空缺数减少。尽管金融环境收紧迫使部分雇主停止招聘，对劳动力的需求在很大程度上仍保持弹性。虽然从科技和银行业等白领行业开始的裁员正开始蔓延到其他行业，但一些公司仍难以招到员工。

美国政府发布了更多关于抑制通货膨胀行动的指导，寻求激励制造业和能源投资。交易员减少对欧洲央行加息的押注，不再认为今年会有50个基点的加息。据Refinitiv美联储观察：美国利率期货价格显示，美联储6月暂停加息的可能性为72%，较今早的预期大幅逆转。

美联储-杰斐逊暗示6月暂停加息，哈克直言跳过6月，两位票委均强调此举不能被认为加息结束，两人言论将6月加息概率大幅压低至30%，该数字此前因美国职位空缺数据大超预期而达到近70%、梅斯特：没看到暂停加息的理由、鲍曼：房价反弹或影响抗击通胀的努力、褐皮书：过去几周经济显露降温迹象，招聘和通胀均小幅放缓。

美国债务上限程序性投票获通过，众院开启议案辩论过程，预计今晨全院表决。截至5月30日，美国财政部现金储备缩减至374亿美元，为2017年以来的最低水平。美国联邦存款保险公司：将四家银行列入“问题银行名单”，目前名单上共有43银行，总价值580亿美元。据称美国前副总统彭斯将于6月7日宣布参加2024美国总统大选，民调显示其支持率低于4%。加拿大货币市场认为下周加拿大央行加息的可能性为37%，较GDP数据公布前的28%有所上升。伦敦金属交易所（LME）正在就提高库存和价格透明度的建议进行咨询。

02 行业&个股

行业板块方面，除日常消费、房地产、医疗和公用事业分别收涨0.11%、0.64%、0.86%和0.92%外，标普其他7大板块悉数收跌：通讯收跌0.03%，高科技收跌0.83%，金融、原料均收跌1%左右，工业、能源和半导体分别收跌1.36%、1.76%和2.57%。

概念板块方面，航空ETF跌0.22%，旅行服务板块涨0.23%，高端酒店万豪跌0.77%，爱彼迎涨2.41%，挪威邮轮涨0.2%。太阳能板块跌1.09%。金融科技板块方面，PayPal收跌0.1%，巴菲特概念股NU跌0.15%。网络安全板块涨0.01%，SQ收涨2.63%。

中概股涨跌不一，KWEB跌0.72%。台积电跌 3.32%，阿里涨 1.12%，拼多多跌 3.42%，京东涨 1.56%，理想跌 0.34%，蔚来涨 1.62%，小鹏涨 0.13%，华住跌 1%，新东方涨 0.43%，富途跌 0.22%，瑞幸咖啡跌 8.43%，名创优品涨 1.54%。

大型科技股多数收跌。苹果收跌 0.03%，微软收跌 0.85%，谷歌收跌 1.02%，亚马逊跌 0.89%，英伟达跌 5.68%，有消息称英伟达CEO黄仁勋将于一周内访华，英伟达中国区不予回复。Meta涨 0.84%，特斯拉涨 1.38%，工业和信息化部部长金壮龙在京会见特斯拉首席执行官马斯克，双方就新能源汽车和智能网联汽车发展等交换意见；商务部部长王文涛会见特斯拉首席执行官马斯克。双方就中美经贸合作、特斯拉在华发展等议题进行了广泛、深入的交流。

AAL涨1.09%，美国航空集团预计第二季度调整后每股收益为1.45-1.65美元，之前预计为1.2-1.4美元。GS跌1.35%，据知情人士透露，高盛正在研究未来数周内裁走少于250人，部分董事总经理及合伙人将受影响。HSBC跌1.95%，汇丰控股推出30亿美元新经济信贷基金，服务重点涵盖科技、医疗、环保技术、先进制造业和新消费等广泛的新经济领域。HPQ跌6.05%，惠普FY23Q2营收同比下降22%，净利润10.66亿美元，远超市场预期；将2023财年调整后每股收益预期下调至3.3-3.5美元，仍高于分析师普遍预期。

03 每日焦点

1.业内人士：英伟达代工“转单说”系有意与台积电议价

5.31 日前，英伟达CEO黄仁勋曾表示，公司供应链将力求多元化，目前最高端的H100 GPU除台积电外，也将交由三星、英特尔代工。对此，业内人士研判，黄仁勋这番言论其实是有意借此争取与台积电议价。目前英伟达芯片零库货，供货要六个月才能交货，且H100和A100高算力GPU订单持续满载，英伟达的“转单说”可能还要缓一缓。 (台湾工商时报)

2.Newzoo：预测全球游戏市场将在2025年达到2064亿美元

5.31 市场调研公司Newzoo发布的最新报告显示，全球电子游戏市场在2022年萎缩了5%。2022年全球游戏市场规模达1830亿美元。其中，移动游戏占据50%，达920亿美元，同比下滑7%；主机游戏紧随其后，为522亿美元，同比下降3%；而数字/实体PC游戏收入则为365亿美元，同比下降2.6%；网页游戏收入为23亿美元，同比下滑15%。Newzoo 同时预测，全球游戏市场将在2025年达到2064亿美元。

3.博通今年客制化云端芯片营收预估可达30亿美元 客户包括谷歌、微软和Meta

5.31 摩根大通分析师Harlan Sur研究报告指出，博通的客制化IC业务持续获得谷歌加码下单，生产谷歌研发的AI芯片TPU张量处理单元。Sur提到，据博通透露，今年客制化云端芯片营收预估可达30亿美元，客户包括谷歌、微软和Meta。Sur认为，随着谷歌订单量增加，仅是谷歌TPU的订单为博通带来营收贡献就可达30亿美元，甚至更多。 (MoneyDJ)

4.日本政府将对太空和人工智能初创企业的补贴增加一倍

5.31 据日经新闻报道，日本政府计划将对太空开发和人工智能等创新技术领域的初创公司的财政支持增加一倍，目标是在2023财年补贴1066亿日元，为过去十年每年400-500亿日元目标的两倍左右。日本内阁最早将于6月初正式决定，增加的金额将来自补充预算资金。

5.谷歌投资AI初创公司Runway签订云计算合同

6.1 近期谷歌和Runway签订了一份重要的新合同，将为这家生成式人工智能初创公司提供数百万美元的云服务和相关信贷。此前有报道称，Runway最近以15亿美元的估值从一家顶级云服务提供商那里获得了1亿美元的融资。而据The Information报道，作为本轮融资的一部分，谷歌对Runway进行了投资。谷歌的内部文件副本显示，谷歌与Runway签订的云计算合同价值7500万美元，为期三年。此外，Runway有大约2000万美元的信用额度。

04 今日前瞻

今日重点关注的财经数据

（1）16:00 欧元区5月制造业PMI终值

（2）17:00 欧元区5月CPI年率初值及月率

（3）17:00 欧元区4月失业率

（4）19:30 美国5月挑战者企业裁员人数

（5）19:30 欧洲央行公布5月货币政策会议纪要

（6）20:15 美国5月ADP就业人数

（7）20:30 美国至5月27日当周初请失业金人数

（8）21:45 美国5月Markit制造业PMI终值

（9）22:00 美国5月ISM制造业PMI