交银国际：升旭辉(0884.HK)目标价至7.5港元 维持“买入”

交银国际发表报告，上调旭辉控股集团(00884.HK)的资产净值预测由9.9元升至10.72元，并将目标价从6.96港元升至7.5港元，维持“买入”评级。

交银国际在报告中写到，经向旭辉管理层了解公司近期的经营情况和前景后，认为其有望实现2019年的销售目标。2019年前11个月，旭辉销售总额为1778亿元，占到全年销售目标的93.6%。交银国际认为旭辉全年销售额可达2000亿元，超出目标约5%。

另外，交银国际了解到，今年前10个月旭辉斥资611亿元购入土储，新购入土储约为1242万平方米，应占建筑面积为883万平方米。平均权益占比达到71%，高于其现有土储的约50%。旭辉预计，由于土地成本较低，其毛利率将保持稳定。