一.市场分析
市场经历了周一的牛灾,周二的股灾,周三的牛市后,开始回归常态,微盘股也出现明显分化,开始有自己的筛选机制,而不是小盘通杀,但是盘面结构上依然跌多涨少,资金还是聚焦在上证50票,券商也是带动指数,热点方面非风格化板块中低空飞行和固态电池最强,周期有色与银行也有异动,ai继续调整,电力,工程设备高位调整,交易上目前只适合低吸为主,这里需要注意节奏,继续尽量控制好仓位,但也不要猛烈追高,做好风控。
从板块上我们看到白色家电走强,逻辑比较清晰,这里依然值得关注,这里做个逻辑拆解。
二.白色家电逻辑拆解:
2024年初以来大宗商品价格明显上涨。上涨初期主因抢跑美联储降息预期,目前大宗商品价格仍保持增势。
主要原因:1)美债供给增加导致美元信用透支,即美元相对实物商品贬值;2)全球PMI重回扩张区间+铜、铝等工业金属处于库存水平低位+地缘政治紧张导致铜铝全球供应紧张,推动价格上涨。
家电企业可通过向上游零部件及下游消费者传导成本压力,并通过套保等方式平稳转移成本风险,从而保持相对稳定的盈利能力,龙头影响较小
下述分享个股仅仅是公司基本面的梳理,具体择时需要根据市场实际走势判断
全面深化全球化布局,OBM业务占比持续提升。美的通过战略收购和合资合作不断深化和拓展全球业务布局。海外OBM业务增长迅速,2023年OBM业务收入已达到海外智能家居业务收入40%以上,OBM产品在众多海外市场已展现出较强的竞争力
(以上内容来自该公司研报)