市场继续相信“光”！行业排产大幅提升，光伏股续燃

3月8日，光伏产业链集体回暖，板块指数一度放量涨超4%，截至发稿，海优新材涨幅近17%，安彩高科、鹿山新材、福莱特涨停，阳光电源涨幅近5%，爱旭股份、天合光能等纷纷跟涨。

消息面，供需方面，近期政府工作报告定调、积极推进碳达峰,政府工作报告中，总理李强指出要积极稳妥推进碳达峰碳中和扎实开展“碳达峰十大行动”；CPIA预计国内2024年新增装机190-220GW。海外方面，包括梅耶博格在内的多家海外厂商关停产能，落后产能加速出清。

价格方面，二季度开始，国内项目采购需求逐步启动，欧洲库存加速出清，对组件涨价形成支撑，预计短期内组件价格还有上升空间。

此外，光伏板块节后持续发酵排产超预期、主辅材涨价等刺激，整体热度较高，随着全球对可再生能源和环保问题的关注度越来越高，机构指出光伏产业作为新能源领域的重要组成部分，其长期发展前景向好。

排产大幅提升，价格上涨

从最新的排产信息可以看出，3月的光伏市场似乎了出现需求复苏的迹象。

PVinfolink统计数据

研究机构集邦咨询3月5日发布的报告指出，据产业反馈及不完全统计，今年3月组件目前排产增速超过35%，超过1月份的排产。考虑到二、三季度需求逐步释放，预计后续月份光伏组件的排产量有望继续提升，3月份排产初步验证需求强度。

据行业机构InfoLink Consulting披露的数据，受到终端需求回暖影响，产出大幅回升，3月光伏电池端的排产约为62GW，环比2月上涨约三成（上涨32%）。

此外，在2023年光伏制造全产业链价格大跳水后，今年1月来，硅料、硅片、电池价格均有止跌或企稳回升之势。到了2月，硅料、硅片、电池价格走势基本延续1月态势，但波动幅度变小，而春节后组件也终于传出涨价消息，

根据 solarzoom 数据，组件价格上调（或酝酿上调）0.02 元/W 的国内组件大厂进一步增多；根据索比光伏网数据，2 月 27 日开标的光伏组件采购中，投标价格平均价格为0.952 元/W，不考虑最高投标价，其余企业平均报价为 0.9409 元/W，明显高于年前其他央国企组件招标。

有分析指出，组件排产上升的原因一方面由于欧洲处于补库阶段，另外与印度 ALMM 清单将于2024Q2 重新实施有关，而春节后的需求增长也给涨价带来支撑。组件价格开始回暖或是光伏行业β企稳回升的信号， 各环节享受合理利润也将有利于光伏产业长期健康有序发展。

同时，集邦咨询分析称，今年3月以来，全球光伏需求进入旺季，海外市场出货加快，光伏电池、组件企业的排产有显著提升，光伏组件端开始试探性涨价，与春节前相比涨幅0.02元/瓦至0.03元/瓦，产业链价格有望迎来阶段性修复。

该机构认为，如果这一形势持续到本月底，可能会推动一些三线品牌重新开工，参与市场竞争，届时光伏产业链的价格可能迎来新的波动。

行业回购增持潮起

据不完全统计，2月初迄今，先后有禾望电气、岱勒新材、协鑫集成、阿特斯（688472）、禾迈股份、明阳智能、福莱特、海优新材、中天科技和隆基绿能等公司纷纷发布股份回购计划。

在此之前，天合光能、晶科能源、爱旭股份、阳光电源、晶澳科技、TCL中环、大全能源、钧达股份、东方日升、锦浪科技和通威股份等来自硅料、硅片、电池片、组件和逆变器环节的头部厂商宣布实施股份回购，提前参与质量回报双提升行动方案。

据“草根光伏”粗略统计，2023年2月份以来开展股票回购、高管增持计划的光伏“科班”玩家、跨家新玩家数量达到44家，公开的回购额下限之和为94.7968亿元，上限之和为170.7368亿元。

由此，按照相关公司回购计划的下限执行，市场也将注入接近100亿元流动性。若按照上限来回购，则有约170亿元的资金流入。