三大股指震荡走低，截止午盘，沪指跌0.19%报3859.69点，深成指跌0.19%报14035.01点，创业板指跌0.33%报3555.09点，科创50指数跌4.09%报1783.94点。 沪深两市半日成交额1.46万亿，全市场超3200只个股上涨。 东吴证券认为，本周沪深300ETF等宽基的申购份额从此前的持续流出变为本周的大幅度流入，说明市场的持续调整引起了大资金的关注，后续市场可能会在大资金的持续买入中逐步企稳。因此虽然外围市场波动仍然较大，但A股在资金层面上仍有韧性。后续如果海外市场不进一步发生黑天鹅事件，则短期A股也有望迎来反弹修复。根据上述行情研判，市场短期随时可能有反弹修复，但中期受海外波动影响较大，可能仍然需要一定的时间来逐步企稳。 $上证指数(SH000001)$ 、 $深证成指(SZ399001)$ 、 $创业板指(SZ399006)$  盘面上热点快速轮动，电网设备概念快速拉升，顺钠股份、汉缆股份、中能电气、中国西电涨停。锂矿概念震荡走强，国城矿业、永杉锂业、盛新锂能涨停。算力租赁概念反复活跃，美利云4连板，证通电子3连板。有色金属板块盘中拉升，盛达资源3连板，南山铝业涨停。油气概念延续强势，中曼石油4天3板。下跌方面，半导体产业链震荡走弱，华虹宏力跌超12%，瑞芯微、翱捷科技、中芯国际等纷纷下挫。 锂矿概念盘中持续走强，国城矿业 $国城矿业(SZ000688)$ 、永杉锂业 $永杉锂业(SH603399)$ 涨停，盛新锂能、天华新能、大中矿业、中矿资源等涨超6%。 消息面上，广期所碳酸锂主力合约日内涨超4%，站上14.7万元/吨。 算力租赁概念延续此前强势，美利云 $美利云(SZ000815)$ 4连板，证通电子 $证通电子(SZ002197)$ 3连板，鸿博股份 $鸿博股份(SZ002229)$ 涨停，利通电子、铜牛信息、行云科技、宏景科技等跟涨。 消息面上，近期，月之暗面旗下AI助手Kimi因用户请求量快速增长，暂停C端新用户会员订阅。随着大模型应用规模扩大，企业对灵活、高效算力资源的需求持续提升，机构指出，算力租赁厂商有望进入量价齐升通道。 光纤概念震荡反弹，杭电股份 $杭电股份(SH603618)$ 涨停，诚益通、通鼎互联、亨通光电、特发信息、中天科技跟涨。 消息面上，长飞光纤执行董事兼总裁在WAIC大会上表示，过去数据通信占全球光纤光缆需求不到10%，预计2030年占比或超50%。 创新药概念震荡拉升，汉森制药 $汉森制药(SZ002412)$ 2连板，前沿生物涨超10%，昭衍新药、成都先导、热景生物、美迪西跟涨。 消息面上，工信部日前在国新办发布会上表示，今年上半年，38款创新药获批上市，其中国产创新药31款，占比超过80%。 【展望后市】财信证券：A股短线震荡反弹的概率仍较大，中期可能迎来再次做多的有利窗口期 财信证券认为，周三，大盘震荡整理，短线反弹趋势仍在。当日大盘低开后冲高又回落，全天呈现震荡态势。盘面上，风格层面轮动，科技线分化，服务器板块走强、覆铜板板块领跌，周期、红利方向活跃。总体来看，当日大盘未能延续反弹行情主要有以下两方面原因，一方面是韩国股市高位跳水影响亚太市场情绪，另一方面是前一交易日低位抄底科技线的资金当日有止盈需求，两方面因素使得当日科技线偏弱从而拖累指数。往后看，大盘短线反弹结构未被明显破坏，一方面是当日在获利盘卖出压力增加的情况下市场缩量3000亿元，反映出在当前位置大盘做空动能相对有限；另一方面是风格层面有着较好的轮动状态，周期—消费—科技轮番活跃支撑指数，当日硬科技线也没有出现较大负反馈，A股短线震荡反弹的概率仍较大。中期来看，在8月底中报披露完毕、美国11月初中期选举临近等因素共同驱动下，预计8月下旬至10月底，A股市场指数可能迎来再次做多的有利窗口期，届时可提高风险偏好及仓位。 【大行报告精选】国信证券：6月新增装机同比+166% 风电下半年旺季可期 国信证券发布研报称，国内风电装机在下半年进入旺季，预计未来几个月累计装机同比增速持续提高，风电产业链的营收和盈利能力也随着出货量的环比提升而逐步改善。建议关注金风科技(02208)、三一重能(688349.SH)、德力佳(603092.SH)、时代新材(600458.SH)。 报告中称，2026年7月22日国家能源局宣布，截止今年6月份我国风电和光伏年内累计新增装机的同比降幅均收窄，去年“630抢装”的高基数效应逐渐减退。单看6月分，国内风电新增装机增长至13.57GW，同比增长166%;1-6月风电累计新增装机容量38.62GW，同比降幅从前5个月的46%收窄至从25%;光伏新增从前5个月的70%小幅收窄至66%。 该行提到，2025年上半年因我国新能源上网电价政策(136号文)在6月30日前后进行新老划断，风电项目集中抢在当年的630之前并网。因此2025年上半年和下半年国内新增风电容量的比例收窄至1:1.3，而通常年份上下半年的装机比例为1:2。高基数效应导致2026年以来风电新增装机的同比降幅显著，前5个月甚至扩大到46%，而今年6月份单月风电新增装机增速扩大到166%，累计降幅收窄至25%，逐渐向正常的发展增速靠拢。该行预计未来几个月累计增速还会逐步提高，风电产业链的营收和盈利能力也随着出货量的环比提升而逐步改善。