6月月度策略：漫长季节里的电梯战神！

结论：六月份依然是经济弱复苏下对于政策刺激有预期，看多火电、数字经济和ai分支中算力、游戏，新能源的反弹更需要刺激，资金和政策双重刺激，目前只有耐心等待！依然看好储能行业长期的机会！周期股在寻找底部，黄金应该是相对最快能走出来的！科创板和创业板的反弹可能是未来最好指数机会！

复盘收益：2023年截止到5月底，收益率：7.31%，5月份收益率-0.62%；5月份整体收益小亏，个股上阳光因为频繁做t的缘故，小有盈利，对冲了部分鹏辉能源持续下跌的收益！科创50和深桑达A因为之前减仓，5月后半段陆续买了点，加上底部买入深桑达A连涨两天，略有盈利！周期持股上整体破位后降低了仓位，所以5月份的毒打没那么狠！火电的盈利还算不错，最差的个股也有十几个点的收益，所以整体受制于新能源的仓位太高，小幅亏损！短线仓位操作较多，买卖个股就不提了，整体账户收益有几个点的盈利，对账户整体收益影响较小，毕竟仓位太小！

复盘操作：5月份的操作比较频繁，虽然忙了很多事，但是一般上午会高频操作下，一方面是因为行情不好下，心里也会烦躁也有压力，一直跟朋友分享自己应对这种低预期下的解压方式，不是通过压制，而是通过频繁操作和小仓位追涨杀跌释放多巴胺，来舒缓主仓位下跌的烦躁！从而不影响大的心态变化，当然每个人的解压方式不一样！

复盘沟通：5月份和朋友们的沟通交流还是蛮多的，3-4月份更倾向于自己的单边输出，本月沟通过程中也发现，其实A股里最影响大家收益的是两方面：信息差和心态！简而言之，很多信息差因为不知道，所以你看到的时候可能是别人想让你看到的，再者就是如果你因为股票涨跌影响了心态，你会发现你接下来一段时间的操作大部分时间都是谜之操作！同样，也非常感谢各位朋友们的支持，某球（炒股APP）的关注粉丝破两万，也是持续分享下去的动力！一直也再提，我不是啥大神，炒股能力一般，只不过对于投资有自己的认识和理解，当下这个略显浮躁的社会，求同存异而已！

复盘到这里，感谢是最想说的话，收益这个事，信己所信，长期看下来，不会太差！

关于六月份的预期，以下从个人理解的宏观和市场的一些情况来梳理！

1、宏观，这个思路往下捋，很大很泛，不过最根本的情况围绕两方面，第一，大国竞争下，你强我弱的对比，第二，国内经济整体复苏较弱下，怎么走出来？

近些年大家都喜欢用终局思维来做预测，终局思维就是对面一定会衰退，我们一定会走强，但是这个过程是一个漫长的季节，我们在之前那篇文章漫长的季节里提到过！所以，从这个思路看，六月份两个问题，第一，国内经济修复过程中有没有政策刺激，人民币能否走强？第二，资金的主导和偏好能否调整，即增量资金有没有，从哪里来，这些资金的偏好属性是什么？

2、市场，这个思路往下捋，即如果经济基本面走强，那么市场的方向会围绕经济向上的结构，即消费、医药、科技、新能源等，如果经济基本面走弱，市场依然是题材概念为主导，这也是近期在缺乏增量资金下，市场上流动性资金抱团ai的根本因素！毕竟抱团中特估，尤其是拉升了权重指数之后，吸金效应太大，很容易山顶站岗，所以不如多围绕反复有消息刺激的小市值ai来推动！

6月份会不会改观呢？一定会！6月份中下旬开始就要围绕业绩来说话，ai板块中最能表现业绩预期的是算力和游戏，所以有预期，就要看最后的证伪！反而对于能持续出现业绩预期下的数字经济，我觉得更有机会！毕竟数字经济的反转是从22年Q4开始，今年是业绩陆续验证！

3、谁会是漫长季节里的电梯战神？

不看过去，只看六月份，理性分析看，三个机会：算力和游戏是第一大块，考虑到英伟达的业绩情况，叠加国内最具炒作空间，算力是最能出业绩的，游戏的逻辑更顺畅，降本和开放，很多游戏公司都已经出现反转！第二大块：数字经济，这点我们在年度策略中提过，反复也提及过，因为数字作为国内第五大生产要素，长期趋势很好，叠加数字经济板块5月份部分个股陆续回调，近期走出小幅右侧局面，所以依然看好！第三板块是火电，火电的逻辑：煤炭价格下跌火电受益，夏天来临用电高峰期需求提振，火电企业一季度业绩已经反馈，二季度是业绩大增的时刻！

所以，我认为，6月份最能打的是这三个板块！

关于储能，整个行业的渗透率目前看5%左右，依然处于行业的萌芽期，要知道，光伏涨的最好的时间是2020-2022，光伏行业的渗透率从10%-30%的阶段，所以哪怕储能行业当期承压很大，依然是未来三年最看好的板块！尤其是行业渗透率从10%开启，未来一定会出市值3000亿以上的大企业，行业也会得到普遍的估值提升，短期承压，不改长期依然看好！仓位是最好的说明！

关于科创50，看好，尤其是这波指数层面止跌企稳后，反而觉得后续科创机会更大，没有考虑个股的因素是科创板个股的流动性问题，感觉不如指数更稳妥！

关于周期，周期受宏观因素影响很大，也受国际政治关系影响，5月份的持续回调，就耐心等待底部的震荡，出现右侧会考虑继续加仓！

关于其他板块：比如中药，很看好，但是不是自己认知范围内；比如ai，只看好某些细分能走出来，尤其是二季度业绩验证下，有业绩基础才会考虑上仓位配置；比如白酒，短期依然不太看好，茅台今年还会有1500以下的机会；关于半导体，去库存周期应该是三季度，那么三季度初会逐步反馈，会年中报数据来定；比如房地产，比看好趋势向下的行业，哪怕会出现修复！比如券商，今年肯定会出现波段性机会，但是目前看不是6月份，比如保险，如果中特估继续起来，保险肯定少不了！

结论：6月份的依然是弱复苏下的板块轮动，增量资金目前来看依然较少，那么大的赛道很难普涨，最具备想象力的是AI中的算力和游戏，数字经济、火电，也希望他们能成为6月份的电梯战神！

电梯战神丁青，演员黄政民，最喜欢的韩国演员，没有颜值，只有演技！电影《新世界》中的名场面就是，电梯里面1v多，全部撂倒，和我大A当前的市场很大类似，小小的市场里挖呀挖，挖出一个电梯战神，就足够了！