A股收评：沪指涨超1%收复3500，赛道股全线回暖

两市继续反弹，三大指数集体走高，沪指涨1.07%报3514.47点，深证成指涨0.88%报14663.55点，创业板指涨1.12%报3330.58点。市场情绪依旧以修复为主，个股多数上涨，成交额连续25个交易日在万亿上方，北上资金净买入53亿。

盘面上，题材概念整体表现活跃，CRO概念大涨居前，燃气股表现突出，重庆燃气等多股涨停；白酒概念全天强势，皇台酒业涨停、茅台涨3.5%；锂电池涨幅靠前，天赐材料等多股涨停；券商股普涨，国泰君安涨超9%；黄金、稀土、光伏等概念活跃。

具体来看

CRO概念股集体走强，美迪西涨超15%，昭衍新药涨停，康龙化成涨8.52%，泰格医药、诺康生物涨超7%，凯莱英、药明康德涨超5%，成都先导涨3.33%。

中金公司指出，近期医疗医药板块系统性调整，前期估值压力逐步释放，基本面稳固，预期稳定的细分领域仍是未来布局主要方向。随着中期业绩密集发布，我们认为，短期内，医药板块CXO、医疗消费等增长稳健，预期向好的细分领域仍具备较好防御性;中期来看，随着市场情绪波动及估值压力逐步消化，医药行业细分领域创新药、创新医疗器械、CXO等板块的优质企业将迎来布局机会。

随着近期天然气价格暴涨，A股天然气价格持续走高，其中首华燃气涨超12%，蓝焰控股、大通燃气、重庆燃气、长春燃气等多股涨停，新天然气、巴安水务涨超8%。

短期受气候变化影响，天然气价格呈现淡季不淡趋势。据央视，曾经价格低廉的天然气，近期一跃成为大宗商品涨价王，亚洲过去一年暴涨6倍，欧洲14个月内疯涨10倍。国泰君安证券石化行业分析师孙羲昱认为，在“碳中和”目标下，燃煤发电需求向天然气发电转移；同时，可再生能源发电的不稳定性可能进一步推升天然气消费；此外，油气公司加入碳中和LNG交易，长期看绿色溢价将抬高价格中枢。

白酒股全线上涨，贵州茅台涨3.5%，股价重回1600元关口，酒鬼酒涨超7%，泸州老窖、舍得酒业、金徽酒涨超3%，山西汾酒涨2.92%，五粮液涨1.92%。

锂电池板块继续活跃，科隆股份、多氟多、天赐材料等多股涨停，华自科技、华友钴业、盛新锂能等涨幅居前。

天赐材料公告，预计前三季度盈利14亿元-16亿元，同比增长170.08%-208.66%；预计第三季度净利润6.2亿元-8.2亿元，同比增长198.65%-295.40%；锂离子电池材料电解液产品市场需求旺盛，销量及价格有较大幅度增长，同时产品原材料自产率提升，毛利率提升。

券商股强势攀升，国泰君安领涨，东方证券涨超7%，海通证券涨近4.5%，华泰证券涨3.17%，中信证券、西部证券、招商证券、东方财富涨超2%。

稀土永磁板块冲高，厦门钨业、包钢股份、章源钨业封板，彤程新材涨超4%，正海磁材、盛新锂能、格林美涨超3%。

国金证券指出，复盘我国稀土价格三波上涨行情，均为政策短期驱动，缺少长期增长逻辑。今年以来，稀土迎来第四波上涨行情，此次上涨主要因下游需求旺盛，稀土材料有明确性的中长期需求增量，叠加供给刚性作用，稀土供需结构重塑。稀土近年来受益新能源汽车、风电和变频空调等领域对永磁材料需求的持增长，叠加供给端受到产能指标的限制，供需结构有望持续优化，行业迎来下一波景气周期，价值有待重估。

工业母机板块延续强势，华辰装备、华东数控等多股涨停，上机数控涨6.43%，浙海德曼涨超4%，国盛智科、宇环数控、创世纪涨超2%。

北上资金全天单边净买入53.15亿元，其中沪股通大幅净买入50亿元，深股通净买入3.15亿元。

展望后市，国金证券指出，短期市场波动加大的根本原因是市场仍等待诸多不确定性落地，当前存量市场中，高成交额下市场缺乏明确主线。上证指数在3300-3400点附近无须过度悲观，一方面上市公司业绩仍有支撑，另一方面，经历了估值切换后，在业绩高增长的驱动下，当前A股估值具有一定的安全边际。尽管结构上估值分化仍较为明显，但市场中仍存在具备一定性价比的板块，比如中游制造行业。