欧菲光（002456.SZ）：引入国资背景战略投资者，实控人暂未发生变更

 5月28日，欧菲光晚间公告显示，上市公司控股股东深圳市欧菲投资控股有限公司（以下简称“欧菲控股”）及其一致行动人裕高（中国）有限公司（以下简称“裕高”）与南昌工控签署了《股份转让框架协议》。按照协议，欧菲控股及裕高拟将所持上市公司16%股份通过协议转让的方式转让给南昌工控或其指定机构。

本次股权转让不涉及实际控制人变更

公告显示，本次标的资产收购涉及总金额约为人民币34.7 亿元，对应标的资产每股转让价格为 8 元；如签订最终协议时，由于相关法律法规的要求，转让价格必须调整的，则按照最为接近 8 元/股的价格进行调整。双方同意，欧菲控股及裕高将标的股份及附属股份和相关的所有权益、利益及依法享有的全部权利转让予南昌工控或其指定机构。

值得注意的是，欧菲光控股股东及其一致行动人拟转让其持有的半数以上的上市公司股份。欧菲控股持有欧菲光523,635,840股，占公司总股本的19.30%；裕高持有公司股份 311,151,960 股，占公司总股本的11.47%，二者合计持有欧菲光30.77%的股份。本次《股份转让框架协议》中，欧菲控股及裕高拟将其持有的公司股份 16%的欧菲光股份转让给南昌工控或其指定机构。交易完成后，欧菲控股和裕高总计持股份额降至14.77%，低于受让人16%的持股比例。

但是，为了避免控股权的变更，协议中双方就相关事宜进行了约定。双方一致同意在签订最终协议的同时签订《一致行动人协议》，南昌工控承诺在受让标的股份后三年内与欧菲控股及裕高保持一致行动。双方结盟成为一致行动人，此次股权转让不会导致欧菲光实际控制人发生变更。

欧菲光是国内光学光电领域龙头企业

欧菲光是国内光学光电领域领军企业。2001年成立，2010年在深交所上市。早期的欧菲光还只有红外截止滤光片等单品，几年内其红外滤光片的产量就达到全球第一，市占率超三分之一；2008年公司切入手机触摸屏领域，在全球智能手机发展的行业背景下扩展自身业务，成为全球最大的薄膜式触摸屏供应商；2012年公司进入影像领域，一年时间成为全球消费电子摄像头模组龙头；2014年公司进入指纹识别领域，并在亚洲建成世界最大的指纹识别工厂；2015年公司再次切入智能汽车领域。

截至目前，欧菲光主要业务是光学产品、触控产品以及生物识别产品等光学光电业务和智能汽车业务。根据公司2018年年报，公司年销售收入已经达到430亿元，近10年增长100多倍。

引入地方国资背景战略投资者；保障公司正常运作的资金需求

        此次股权转让将有效解决欧菲光资金面的问题。该次股权转让将引入地方国资背景的战略投资者。股权转让的受让方南昌工控是大型国有企业集团，由南昌市政府100%出资成立，南昌市政府为其实际控制人。欧菲光主要生产基地位于南昌市，与南昌政府保持较好的合作关系，引入南昌工控这个战略投资者，有利于双方的进一步合作。

一方面，南昌工控本身与众多银行保持良好的合作关系。根据《南昌工业控股集团有限公司公司债券年度报告（2018 年）》，南昌工控获得工商银行、光大银行、中国进出口银行、民生银行、广发银行等银行授信总额度 119.32 亿元，与各大银行保持长期合作。另一方面，国资背景的背书，有利于欧菲光开展与其他银行的合作。银行及金融机构也将陆续跟进，欧菲光的资金困境有望得到纾解。

另一方面，欧菲光现有实控人的质押问题也将因这笔资金得到很大的缓解，为公司未来进一步的融资需求提供可操作的空间。

另外，框架协议签订后，南昌工控或其指定机构将立即启动全面尽职调查。并且受让方南昌工控拟在有关协议签订之日起 5 个工作日内向欧菲控股和裕高支付人民币 5 亿元作为预付款。预付款只用作清偿债务解除股权质押目的，南昌工控有权对欧菲控股及裕高资金使用进行全程监督。